„Wir möchten marktführende Lösungen liefern, um die Ziele unserer Anleger zu erreichen, und glauben, dass dieser Fonds gut aufgestellt ist, um nach einem Jahrzehnt niedriger Zinsen Investitionsmöglichkeiten in einem Hochzinsumfeld zu nutzen. Während die Aussichten für die Märkte ungewiss bleiben, kann ein Fonds mit fester Laufzeit und Investment-Grade-Rating den Anlegern Diversifizierung durch sorgfältig ausgewählte Wertpapiere und Klarheit über die Zielrendite für einen definierten Anlagehorizont bieten“, sagt Jean-Philippe Munch, Head of Euro Fixed Income (Paris) bei HSBC Asset Management.
Der Fonds wird von Aline Thiel, European Fixed Income Portfoliomanagerin, verwaltet und nvestiert hauptsächlich in ein Portfolio aus auf Euro lautenden Unternehmensanleihen mit begrenzter Laufzeit und verfolgt einen Buy-and-Maintain-Anlageansatz mit geringem Umsatz. Am Laufzeitende zahlt der Fonds vor der Kündigung das Kapital an die Anleger zurück, wobei alle Anteile zurückgenommen werden1.
Die Strategie zielt darauf ab, eine Zielrendite von 4,6 % bis 4,8 % (vor Gebühren)2 zu erzielen und legt einen strikten Fokus auf die Auswahl und Diversifizierung der Emittenten, um Herabstufungen und Ausfälle zu vermeiden. Es werden keine Anleihen berücksichtigt, die zum Zeitpunkt des Kaufs unter einem B-Rating bewertet sind, um eine gute Diversifizierung über Sektoren, Regionen und Ratings hinweg sicherzustellen.
Um das in Frage kommende Anlageuniversum einzugrenzen, werden die ESG-Referenzen der Emittenten bewertet und zusätzlich werden das fundamentale Credit Research und die Anlageanalysen von HSBC AM angewendet. Anleihen mit besonders niedrigen ESG-Referenzen werden vor ihrer Prüfung einem erweiterten Due-Diligence-Verfahren unterzogen. Der Fonds ist als Artikel 8 der EU-Verordnung zur Offenlegung nachhaltiger Finanzen (SFDR) eingestuft und wird Umwelt-, Sozial- und Governance-Merkmale („ESG“) fördern.
